$天娱数科(sz002354)$小记：在周二大跌以后，这里主动站出来看多，看指数修复，看AI为唯一坚定主线，随后周三市场的涨跌方向完全印证了文章的判断，这是对全球宏观经济有深刻认识，对A股和产业周期有深刻认识，才会如此笃定说出这些话语。而站在周三的盘后，我们再次看到，所谓的老登股就是文章预判的超跌反弹，走一个小修复而已，资金最终攻击的主流方向依然是科技。在面临日本突发的加息预期，美股盘前依然不乐观的背景下，资金还是坚定买入AI产业链，买入AI方向有业绩的标的，比如周三早上修复的电子布、功率半导体、先进封装，都是有涨价预期的方向，包括小金属、PCB、CCL等等。犹记得前面文章写过，在国内机构的闭门会议中，机构代表有如下的话语：”即AI不调整，我们手上的传统板块可以拿着不动，但AI一旦调整，必然是砍仓传统板块，买入AI，因为全球K型分化的经济，只有AI产业链有确定性业绩的机会。”在国内机构上述话语的定调中，如果你还看不出未来的投资方向，也许不赚钱也是应该的，接下来就指数点位和情绪周期加以分析：

一、指数周期思考：

指数这里完全符合文章的预判，即有修复但也是震荡预期，后面周四震荡一下，又回到周五选择方向，从时间点来说，六月底能稳住就可以，如果向上更好，7月初才是指数真正的上攻机会，个人判断短期是震荡，中期依然看新高，以上是对指数周期的思考；

二、情绪周期推演：

第一、真龙解析：看了下，有代表性的方向基本聚焦在AI产业链，比如磷化铟的代表，氮化铝的代表，以及PCB的高位代表，都非常强势，连板方向很难走出来，这是生态所决定的，能走出来就是断板趋势，能持续断板趋势的，一定是硬逻辑的，除此之外，最近的功率半导体也很强势，龙头股气势非常十足，不排除通过趋势走一段后走出加速，可以积极关注；

第二：机会解析：近期市场的节奏非常重要，即在指数调整和AI产业链调整的双重压力下，要敢于进场抄底，当然不能去垃圾股、小盘股，要去行业龙头，毕竟现在是大数据的时代，量化、散户、游资和机构都聚焦行业龙头，投机相对较少，所以要会选择方向。那么在近期市场的剧烈波动下，相对抗跌的一定是业绩方向，比如电子布、CCL、光等方向，在经历调整后，依然是资金主动参与的首选。除此之外，最近比较强势的，还有文章近一周多一直提的功率半导体，韩国把它当做第二个存储，而近期相关公司也不断调整价格，另外就是先进封装，上周末英特尔CEO陈立武力挺，随后高盛、美银等外资提高评级，接着是国内机构又开始讲，周三盘前还有台积电预计晶圆提价等等消息，也非常强势。其他的话，最近机构会议讲得最多的是中报业绩，在机构的预期中，AI硬件的业绩强于上游材料强于出海产业链，那我们在选股的时候也要遵循这个规律，其他没啥了，月底的话还是稍微控制一下仓位，毕竟资金面有压力，另外指数也只是震荡预期。

特别提示：以上信息仅供参考，不代表投资建议，不存在荐股！投资有风险，入市需谨慎！