协创数据，其实，炒股，信仰是非常重要的，我的所谓历史上的成功几乎都来自于信仰——从未因为做到每次波动都抓住。当然，失败也是常有，并且失败因为和“成功”一样——重仓，而导致失败往往是溃败。

为什么我一直觉得去年九月选到协创是“非常幸运”的事？因为回头去看，当时只是看好协创坚决的战略性投资英伟达高端算力这么一个维度，而如今去看协创坚定的战略性投资，正在持续并且高速的扩张之中。

而之所以最近一直有“非常幸运”的感觉，认真去复盘，我认为有以下几点幸运:

第一，公司的战略执行和规划一再超出我在去年九月那时的理解和结果。不论从采购的资本支出还是执行效率上，都是如此，至少目前我看不到同行哪家公司有如此效率。

第二，从同比和环比的结果角度去看，显然，公司在战略规划和执行上从确立算力战略前后就有了完整的财务周期推演并且目前执行得非常完美。

第三，幸运来自于一个伟大的“ai时代红利”，这个也是不断超出我预期的一个“伟大”，别的行业哪怕是历史上非常成功的中矿也没有如此之“伟大产业”。

回到“第二”去看，港股ipo或者定增，我想，或者说我猜猜这也是“战略规划完美”的其中一环。对于重资产产业来说，资本开支和加速资本开支是非常重要的一环——一直到规模达到“云大厂”的阶段，这个资本开支的重要性才会逐渐下降。而资本开支能够快速的落地兑现成营收和利润，这个又是协创这类算力未来的“核心竞争力”——相较于宏景9亿的融资请大家去对比——当宏景的九亿融资完成的前后，可能对于协创已经完成了一两百亿级别的港股或者定增融资了。也就是说单就融资能力和规模来说，协创再度领先了宏景和利通两年以上的周期。

总结起来，协创领先了对手整整两年以上——不论布局还是规模还是融资还是跑通“一切”而言。请问，这“两年”值多少钱？我觉得值2000亿以上，没人有理由反对吧？

$协创数据(sz300857)$