核心是光通信高景气+光棒一体化+AI数据中心用纤扩张。[淘股吧]
5月12日它在公告方向里走出 4 天 4 板，辨识度很高；同时当天光通信仍是强主线，美股 Lumentum、Coherent、康宁大涨，康宁扩建光连接和光纤产能，把资金情绪继续推向光纤光缆、光连接、数据中心互联方向。
公司逻辑比较贴主线：主营光纤光缆，并向高速光模块、数据中心互联方案延伸；材料里提到其光棒项目聚焦 G.657.A2 等高性能预制棒，Q2 复产后权益产能约 1100 万芯公里/年，有望直接改善上游材料瓶颈和毛利结构。2026Q1 营收同比增长 61%，扣非净利扭亏至 1.03 亿，也说明不是单纯炒概念，而是行业景气和自身修复同步出现。
更大的想象点在于 AI 数据中心爆发带动高速光纤需求，传统线缆公司若能转向“高端光纤+高速光模块+互联方案”，估值会从普通线缆向算力通信链重估。风险是 4 连板后短线一致性较高，若光通信主线分歧，容易高位震荡；中线则要看光棒复产、空芯光纤/高端光模块进展能否兑现。