上周五就说了要大跌，今天跌的不到位，这种弱修复还是不建议参与，超跌反弹，明天抓紧p。

盘面上，科技成长赛道全面爆发，成为今日最大的亮点。受英伟达GTC大会开幕及存储芯片供应紧张预期升温的双重催化，半导体产业链集体走强，存储芯片方向领涨，兆易创新、佰维存储等多股涨停，光模块、PCB、AI算力等相关概念同步活跃。电子、通信、计算机板块资金净流入居前，中际旭创、新易盛等核心标的获主力大举买入。

与此同时，受中东局势紧张导致国际油价突破100美元/桶的影响，航运港口、油气开采板块午后走高，招商南油、海航科技涨停，相关产业链迎来“涨价”行情。此外，食品饮料、商贸零售等大消费板块也出现局部修复。

下跌方面，前期表现强势的电力设备、储能、光伏等新能源板块集体调整，中国电建、阳光电源等龙头股大跌，资金从部分高估值赛道中流出。煤炭、钢铁、贵金属等周期板块同样表现疲软，山煤国际等个股跌幅居前。银行、非银金融等权重股也拖累了沪指的表现。

总的来看，今日市场在连续调整后迎来探底回升，虽然指数波动不大，但内部结构切换剧烈。资金从防御性板块快速转向高景气的成长赛道，科技主线在重磅事件催化下确立了短期的强势地位。后市预计市场仍将维持震荡分化的格局，操作上建议紧跟科技成长主线，关注AI算力、半导体等具备持续催化和业绩支撑的细分领域，同时对周期板块保持谨慎，警惕高位股的回调风险。