美联储9月FOMC议息会议将于本周举行，市场对加息25个基点的定价概率已升至约85%-90%。周一美股三大指数集体高开，纳指涨0.77%，光通信与存储芯片板块领涨，Coherent、迈威尔科技涨超3%，英特尔、SK海力士涨超2%，甲骨文涨超7%。
中信证券研报明确指出，9月若美联储加息落地，应被视为7月以来调整接近尾声、布局空间打开的信号，而非新一轮向下调整。市场情绪指标已重回低迷，活跃资金仓位快速下降，加息风险释放应被视作买点而非卖点。

配置方向上：科技领域建议关注光通信新技术、PCB、先进封装及晶圆制造等方向，非机构重仓个股弹性可能更大。

风险提示：若加息幅度超预期或点阵图释放持续紧缩信号，科技股估值可能面临进一步压缩，建仓需结合个人风险承受能力审慎决策。