【0424复盘】金螳螂A杀跌停，锂矿涨停潮接棒，资金暴力调仓的一天
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欢迎大家点赞收藏加关注，下期更新不迷路。昨晚出了个大雷——新易盛一季报不及预期，营收环比持平，净利润环比下滑13.25%。虽然毛利率还小幅提了0.25个百分点，扣非影响主要是5.22亿汇兑损失和物料短缺的产能受限，但市场不跟你讲这些细节。今天竞价新易盛直接低开9%，全天成交额501亿，占了两市总成交额的将近1/50。要知道A股历史单日成交额前四全是东方财富、中国石油、中国平安这些万亿巨头，一个新易盛能打出501亿，水位有多吓人？说明大量的资金今天都在科技里面做了激烈的换手，有人割肉，有人硬接。
情绪锚定上，金螳螂昨天晚上还被人寄予厚望——5连板最高标，苏州高新3连板小弟给助攻，商业航天在航天日这天本该是前排受众人瞩目。结果今天竞价金螳螂直接低开，开盘半小时内封死跌停，尾盘都没被撬开。高度板跌停，连板高度瞬间被打回3板。安诺其更惨，昨天还是20CM三连板，今天竞价冲高后巨量分歧，收盘长阴，接力的人全部闷在里面。连板晋级率从4月23日的25%直接降到22%左右，1进2成功率不到15%，连板生态基本上是崩了一轮。
指数走法延续了4月23日的割裂。沪指低开0.33%，深证低开0.61%，创业板低开1.01%，三大指数全天探底回升后继续收跌，沪指跌0.33%报4079.9点，深证跌0.69%，创业板跌1.41%。全市场超3300只个股下跌，3467家下跌，上涨的只有1995家。科创50逆势涨1.47%，是今天唯一红盘的主要指数。
成交额缩量1626亿到2.64万亿。缩量但没大幅缩量，说明资金没有全面撤退，而是在做方向性的调仓——从高位算力、商业航天撤出来的钱，转身去了锂矿、化工、半导体这些低位方向。
资金流向的数据极其明确：电池净流入61.51亿元，半导体净流入超50亿元；通信设备净流出166.4亿元——一天之内，科技方向净流出就相当于电池+半导体一整天的净流入规模再翻一倍还多。这不是正常的轮动换手，这是机构在暴力调仓。金螳螂断板A杀跌停、安诺其20CM三连板断板长阴，两个昨天最强的信号今天都给出了负面反馈，说明穿越周期的旧主线已经在收尾了，新的低位品种正在趁机切进来。
板块轮动：商业航天算力杀跌，锂矿化工接棒，资金在高切低
今天盘面最核心的结构，就是高位全面退潮、低位趁势爆发。高度板的跌停给出了最直接的情绪信号，资金调仓的结果就是“超3300只个股下跌”，但锂矿、化工、半导体、工业气体这四个板块扛住了全场的抛压。
锂矿产业链全面爆发，今天是全市场最强的方向，没有之一。 盛新锂能、金圆股份、融捷股份、江特电机、西藏珠峰涨停，天齐锂业盘中一度触及涨停全天大涨，锂电板块封单最高的多氟多，封单金额达3.13亿元。催化来自两个方向：第一，碳酸锂现货价格站上17万元/吨，最近10天涨8.28%、30天涨13.33%、60天涨17.24%，锂价上涨趋势已经在持续加速。第二，一季报密集披露期，锂矿股普遍业绩大增——天华新能一季度净利同比暴增1471%，是业绩线上最炸裂的品种之一。锂矿板块今天首板数量超过15只，板块已经不仅是情绪驱动，涨价逻辑+业绩兑现两条线都走得通。
化工板块全天震荡走高。 广信股份、江南高纤、天禾股份、三房巷涨停，化肥、化纤、PEEK、氟化工扩散面广。消息面上，全球化肥供应告急，氮肥尿素价格从冲突前的每吨不到500美元上涨到850美元左右，涨幅超75%，全球化肥短缺叠加国内一季报窗口，化工板块的业绩确定性构成了安全垫。
半导体 amp;国产算力方向逆势走强，科创50是今天唯一红盘的主要指数。DeepSeek-V4上线、寒武纪宣布与V4完成Day 0适配的消息直接催化国产算力链，海光信息涨超10%，深圳华强3天2板，综艺股份2连板，富瀚微20CM涨停。华虹公司、中芯国际双双大涨，成熟制程晶圆代工已经进入涨价通道。半导体是目前唯一没有被锂矿完全盖住风头的成长方向，而且叠加了一季报业绩和国产替代的双重逻辑。
工业气体方向继续走强。 华特气体再度20CM涨停创历史新高，近6个交易日涨近95%、年内涨幅超208%，凯美特气、金宏气体跟涨。华特气体股价趋势结构极其陡峭，是量化+游资一起推的品种，但纯情绪品种在这种退潮期高位崩盘的风险不容忽视。
下跌方向全是前期的老主线。 商业航天概念全面调整，金螳螂跌停，西部材料跌停，久之洋、中衡设计、广联航空、上海港湾等多股跌幅靠前。金螳螂5连板断板后直接跌停A杀，说明资金对商业航天的高度接力已经没有任何意愿。西部材料的跌停进一步拖累了这一方向。航天日落地后政策预期兑现，资金获利了结的意愿非常强烈。
算力硬件方向全面走弱。新易盛大跌超10%成交501亿，天孚通信跌超7%，剑桥科技跌超3%。CPO、光纤、光通信全线承压。昨天我说永鼎、亨通扛住了分歧，今天新易盛这个业绩雷一出，整个板块都扛不住了。
电力方向，华电能源2连板，华电辽能反弹跟涨。中办、国办印发碳达峰碳中和考核办法，绿电政策面有支撑，但板块整体强度一般，浙江新能跌近10%。
连板梯队复盘：高度降至3板，连板生态基本崩了一轮
今天全市场共59股涨停，连板股总数8只，封板率75%。但连板晋级率只有22%左右，1进2成功率不足15%。
3连板（2只）
· 水发燃气（辽宁）：燃气轮机+AI数据中心+燃气。竞价9:25直接封死，全天未开板，3连板，也是5天4板，成交1.84亿，换手3%左右。低位燃气轮机品种，AI数据中心备用电源+国际油价破100催化，资金做防御的时候首选标的，筹码结构轻。这个票完全是独立逻辑走出来的，和金螳螂的断板没有关系。
· 泰慕士（江苏）：纺织+婴童消费，3连板，封单资金2亿。消费方向连板高标，和金螳螂断板没关系，走的是消费板块的独立逻辑。
2连板（2只）
· 综艺股份（江苏）：算力芯片+国产算力，2连板，DeepSeek-V4催化激活国产算力链，深圳华强3天2板同步跟涨，有板块支撑，算力方向高位退潮后，它在低位打出了2连板辨识度。
· 华电能源（黑龙江）：一季报增长+绿色电力，换手充分，2连板，绿电板块中唯一2连板，后排跟风华电辽能、晶科科技等。
1进2晋级率不到15%。4月23日四十多只首板，今天只有4只晋级2连板，成功率极低。
连板梯队最值得关注的信号不是谁晋级了，而是谁断板了——5连板最高标金螳螂直接跌停收盘，20CM三连板安诺其收长阴，西部材料跌停，中衡设计、广联航空、通宇通讯大跌。 商业航天方向的连板票今天几乎没有活口。连板高度的天花板从5板直接砸到了3板，而且3板的水发燃气和泰慕士都是独立逻辑品种，对板块没有带动作用。连板情绪全面恶化的背景下，2进3、1进2的胜率都很低，接力方向短期内不要重仓试错。
深圳华强虽然不是连板属性，但今天3天2板走势强化，是国产算力方向辨识度最高的品种之一，华为昇腾+DeepSeek-V4适配双催化，趋势走得比连板票更稳。
金螳螂，昨天还是市场最高5连板，今天直接跌停A杀，没有走出圣阳断板后那种温和断板的走法。昨天苏州高新还给了3连板助攻，今天苏州高新的走势也跟着崩了。金螳螂跌停说明商业航天线连板高度没有任何接力意愿，资金在航天日落地后全线兑现。这个信号对于还在做商业航天接力的人来说，是直接点杀。
首板精选
今日首板数量超50只，锂矿和化工占比最大。重点拆解资金结构最好、板块效应最强的几只：
盛新锂能（四川，有色金属）：锂矿核心前排，封单金额2.29亿元，封单量450万股。板块效应最强，锂矿涨停潮中辨识度最高之一，封单金额在锂矿首板中排名第一。明天一进二的核心观察标的，锂矿板块能不能延续，看盛新锂能和融捷股份的开盘承接。
融捷股份（广东，锂矿）：成交额巨大，锂矿板块辨识度第二，封单金额1.56亿，一季报叠加锂价上涨，机构和北向资金历史配置较多。
多氟多（河南，化工）：一季报大增+六氟磷酸锂，全天封板最晚但封单金额最高，3.13亿封单是今天全市场所有涨停股里封单金额第一。六氟磷酸锂是锂电池电解液核心材料，涨价逻辑顺畅，化工+锂电双主线叠加，封单金额居全市第一是最硬的指标。
通达电气（广东，汽车电子）：首板，一季报增长+无人驾驶，早盘10:24封板，业绩票的代表品种之一。
泰坦股份（浙江，锂矿）：首板，固态电池电解质，锂矿涨停潮的后排跟风品种。
音飞储存（江苏，物流）：首板，业绩增长+自动化仓储，封板时间早（09:31），业绩线前排品种之一。
热门板块分析
锂矿板块——今天最强的方向，没有之一。
盛新锂能、金圆股份、融捷股份、江特电机、西藏珠峰涨停，天齐锂业触及涨停，多氟多封单金额3.13亿居全市场第一，融捷股份封单1.56亿排第二。锂矿板块今天是机构+游资+趋势资金三重共振：碳酸锂涨价趋势（10天涨超8%，30天涨超13%，60天涨超17%），一季报业绩确定性（天华新能一季度净利润暴增近15倍），以及从高位算力卸下来的资金在寻找最低的位置承接。
明天锂矿板块如果延续强势，盛新锂能、融捷股份的一进二是最重要观察点。但要注意，锂矿板块今天涨停潮首板多、换手普遍偏低，分化日来得会很快。
化工板块——涨停潮但比锂矿弱一档。
广信股份、江南高纤、天禾股份、三房巷涨停，全球化肥短缺（尿素涨75%）是宏观催化。今天涨停首板数量多但封单金额分散，显示资金在化工方向做的是“平铺低吸”不是“集中扫货”。
半导体 amp;国产算力——科创50唯一红盘，机构在回补。
DeepSeek-V4上线以及寒武纪、海光信息的适配形成了全产业链的扩散。深圳华强3天2板，综艺股份2连板，富瀚微20CM涨停，华虹公司、中芯国际双双大涨。DeepSeek-V4明确支持国产算力，这是整个国产算力产业链的投资逻辑。半导体算力方向最大的优势是位置低、有业绩、有政策背书——和在目前高位的CPO光模块相比，性价比优势明显。
工业气体方向要警惕追高风险。
华特气体近6个交易日涨近95%，年内涨幅超200%，走的是量化加速趋势，没有基本面的深度支撑。一旦科技方向全面退潮，这类纯情绪趋势品种高位崩盘的风险最大。
CPO/光纤方向短期先放弃。
新易盛成交501亿大跌超11%，直接带崩了板块情绪。连永鼎、亨通这种趋势最稳的品种都受到了影响，复盘里提及到永鼎、亨通时只做客观陈述，不写任何分析判断。
商业航天方向，今天的走势就是教科书级别的“利好出尽”。 航天日兑现，金螳螂跌停、西部材料跌停，昨天苏州高新3连板的助攻在今天一点作用都没有。这个方向短期不用看了，等调整充分之后再说。
重点个股点评
盛新锂能：锂矿涨停潮封单金额最大的前排品种，2.29亿封单，下午1点多封板，换手充分。明天如果锂矿板块延续强势，小幅高开的话轻仓试错可以；如果高开太多不要去追。多氟多3.13亿封单金额全市场第一，辨识度极高。
综艺股份：国产算力2连板，连板梯队里仅剩的几个2板。国产算力方向有DeepSeek-V4催化，有业绩支撑，明天2进3看板块持续性。深圳华强3天2板作为趋势参照，国产算力这条线的梯队比商业航天完整得多。
泰慕士：3连板，独立逻辑消费方向，和金螳螂、安诺其断板没关系。消费板块走势独立，有防御属性，3连板是连板梯队的情绪标杆。明天4板能不能走出来，看板块跟风和开盘承接。
水发燃气：3连板，低位燃气轮机方向，AI数据中心备用电源+油价上涨双催化，资金做防御时买入意愿强。开盘竞价封死全天未开板，筹码结构极轻。
华电能源：绿电2连板，午后封板，碳达峰碳中和考核办法政策落地，有基本面支撑，绿电板块最强的连板品种。
明日展望与风险提示
今天的盘面，旧周期的高度标金螳螂和安诺其同时断板且都没能温和调整——一个跌停、一个长阴线。商业航天线全面退潮，连板高度直接压到3板，接力生态基本崩了一轮。连板股的数量减少到8只，是近一周的新低，1进2晋级率仅15%左右，封板率75%。
商业航天方向短期不要碰。 金螳螂5板断板直接跌停，是A杀，不是温和断板。
锂矿方向取代算力成为当前最强的趋势方向，碳酸锂涨价的产业趋势+一季报业绩的双重驱动，资金共识度最高，有持续性预期。
国产算力方向受益于DeepSeek-V4对国产算力的支持，半导体板块也是科创50唯一红盘的区域，机构在这个方向回补的意愿明确，是科技方向里位置最低、预期差最大的赛道。
操作上几个建议：
第一，连板接力这两天成功率极低，不要重仓追高。金螳螂的跌停已经给出了明确的亏钱效应，连板高度被压在3板了，1进2的成功率不到15%，在板上追基本就是送钱。
第二，锂矿方向重点关注，它是今天最强主线，盛新锂能和融捷股份是前排核心。碳酸锂涨价趋势还没走完，一季报还在密集披露，胜率和赔率都优于其他方向。多氟多封单金额3.13亿全市场第一，是一个极硬的资金信号。
第三，CPO/光纤方向短期先休息。新易盛一季报不及预期直接把板块带崩，成交额501亿，高位踩踏已经开始了，不要去接飞刀。
第四，国产算力（半导体/昇腾/算力芯片）可以继续低吸。位置低、有催化、有业绩，性价比比CPO高得多。科创50指数今日唯一逆势红盘，本身就是资金态度的体现。
仓位控制在四到五成附近，指数跌破4100点，成交额缩量，商业航天线断板跌停，连板接力成功率极低，在这个位置不适合重仓出击。锂矿和国产算力是资金共识度最高的两个方向，分歧日低吸比追板划算。新能源化工业绩票作为防御底仓。
明天观察核心三点：一、锂矿板块能否延续，盛新锂能和融捷股份的开盘承接是关键；二、金螳螂明天会不会继续跌停，如果二连跌停，连板情绪还要再崩一次；三、连板3板的水发燃气和泰慕士能否继续晋级，2进3的综艺股份能否接力成功，如果3板以上全部断板，短线情绪就彻底冰点了。
（以上内容纯属个人复盘记录，不构成投资建议。股市有风险，接力需谨慎。）
情绪锚定上，金螳螂昨天晚上还被人寄予厚望——5连板最高标，苏州高新3连板小弟给助攻，商业航天在航天日这天本该是前排受众人瞩目。结果今天竞价金螳螂直接低开，开盘半小时内封死跌停，尾盘都没被撬开。高度板跌停，连板高度瞬间被打回3板。安诺其更惨，昨天还是20CM三连板，今天竞价冲高后巨量分歧，收盘长阴，接力的人全部闷在里面。连板晋级率从4月23日的25%直接降到22%左右，1进2成功率不到15%，连板生态基本上是崩了一轮。
指数走法延续了4月23日的割裂。沪指低开0.33%，深证低开0.61%，创业板低开1.01%，三大指数全天探底回升后继续收跌，沪指跌0.33%报4079.9点，深证跌0.69%，创业板跌1.41%。全市场超3300只个股下跌，3467家下跌，上涨的只有1995家。科创50逆势涨1.47%，是今天唯一红盘的主要指数。
成交额缩量1626亿到2.64万亿。缩量但没大幅缩量，说明资金没有全面撤退，而是在做方向性的调仓——从高位算力、商业航天撤出来的钱，转身去了锂矿、化工、半导体这些低位方向。
资金流向的数据极其明确：电池净流入61.51亿元，半导体净流入超50亿元；通信设备净流出166.4亿元——一天之内，科技方向净流出就相当于电池+半导体一整天的净流入规模再翻一倍还多。这不是正常的轮动换手，这是机构在暴力调仓。金螳螂断板A杀跌停、安诺其20CM三连板断板长阴，两个昨天最强的信号今天都给出了负面反馈，说明穿越周期的旧主线已经在收尾了，新的低位品种正在趁机切进来。
板块轮动：商业航天算力杀跌，锂矿化工接棒，资金在高切低
今天盘面最核心的结构，就是高位全面退潮、低位趁势爆发。高度板的跌停给出了最直接的情绪信号，资金调仓的结果就是“超3300只个股下跌”，但锂矿、化工、半导体、工业气体这四个板块扛住了全场的抛压。
锂矿产业链全面爆发，今天是全市场最强的方向，没有之一。 盛新锂能、金圆股份、融捷股份、江特电机、西藏珠峰涨停，天齐锂业盘中一度触及涨停全天大涨，锂电板块封单最高的多氟多，封单金额达3.13亿元。催化来自两个方向：第一，碳酸锂现货价格站上17万元/吨，最近10天涨8.28%、30天涨13.33%、60天涨17.24%，锂价上涨趋势已经在持续加速。第二，一季报密集披露期，锂矿股普遍业绩大增——天华新能一季度净利同比暴增1471%，是业绩线上最炸裂的品种之一。锂矿板块今天首板数量超过15只，板块已经不仅是情绪驱动，涨价逻辑+业绩兑现两条线都走得通。
化工板块全天震荡走高。 广信股份、江南高纤、天禾股份、三房巷涨停，化肥、化纤、PEEK、氟化工扩散面广。消息面上，全球化肥供应告急，氮肥尿素价格从冲突前的每吨不到500美元上涨到850美元左右，涨幅超75%，全球化肥短缺叠加国内一季报窗口，化工板块的业绩确定性构成了安全垫。
半导体 amp;国产算力方向逆势走强，科创50是今天唯一红盘的主要指数。DeepSeek-V4上线、寒武纪宣布与V4完成Day 0适配的消息直接催化国产算力链，海光信息涨超10%，深圳华强3天2板，综艺股份2连板，富瀚微20CM涨停。华虹公司、中芯国际双双大涨，成熟制程晶圆代工已经进入涨价通道。半导体是目前唯一没有被锂矿完全盖住风头的成长方向，而且叠加了一季报业绩和国产替代的双重逻辑。
工业气体方向继续走强。 华特气体再度20CM涨停创历史新高，近6个交易日涨近95%、年内涨幅超208%，凯美特气、金宏气体跟涨。华特气体股价趋势结构极其陡峭，是量化+游资一起推的品种，但纯情绪品种在这种退潮期高位崩盘的风险不容忽视。
下跌方向全是前期的老主线。 商业航天概念全面调整，金螳螂跌停，西部材料跌停，久之洋、中衡设计、广联航空、上海港湾等多股跌幅靠前。金螳螂5连板断板后直接跌停A杀，说明资金对商业航天的高度接力已经没有任何意愿。西部材料的跌停进一步拖累了这一方向。航天日落地后政策预期兑现，资金获利了结的意愿非常强烈。
算力硬件方向全面走弱。新易盛大跌超10%成交501亿，天孚通信跌超7%，剑桥科技跌超3%。CPO、光纤、光通信全线承压。昨天我说永鼎、亨通扛住了分歧，今天新易盛这个业绩雷一出，整个板块都扛不住了。
电力方向，华电能源2连板，华电辽能反弹跟涨。中办、国办印发碳达峰碳中和考核办法，绿电政策面有支撑，但板块整体强度一般，浙江新能跌近10%。
连板梯队复盘：高度降至3板，连板生态基本崩了一轮
今天全市场共59股涨停，连板股总数8只，封板率75%。但连板晋级率只有22%左右，1进2成功率不足15%。
3连板（2只）
· 水发燃气（辽宁）：燃气轮机+AI数据中心+燃气。竞价9:25直接封死，全天未开板，3连板，也是5天4板，成交1.84亿，换手3%左右。低位燃气轮机品种，AI数据中心备用电源+国际油价破100催化，资金做防御的时候首选标的，筹码结构轻。这个票完全是独立逻辑走出来的，和金螳螂的断板没有关系。
· 泰慕士（江苏）：纺织+婴童消费，3连板，封单资金2亿。消费方向连板高标，和金螳螂断板没关系，走的是消费板块的独立逻辑。
2连板（2只）
· 综艺股份（江苏）：算力芯片+国产算力，2连板，DeepSeek-V4催化激活国产算力链，深圳华强3天2板同步跟涨，有板块支撑，算力方向高位退潮后，它在低位打出了2连板辨识度。
· 华电能源（黑龙江）：一季报增长+绿色电力，换手充分，2连板，绿电板块中唯一2连板，后排跟风华电辽能、晶科科技等。
1进2晋级率不到15%。4月23日四十多只首板，今天只有4只晋级2连板，成功率极低。
连板梯队最值得关注的信号不是谁晋级了，而是谁断板了——5连板最高标金螳螂直接跌停收盘，20CM三连板安诺其收长阴，西部材料跌停，中衡设计、广联航空、通宇通讯大跌。 商业航天方向的连板票今天几乎没有活口。连板高度的天花板从5板直接砸到了3板，而且3板的水发燃气和泰慕士都是独立逻辑品种，对板块没有带动作用。连板情绪全面恶化的背景下，2进3、1进2的胜率都很低，接力方向短期内不要重仓试错。
深圳华强虽然不是连板属性，但今天3天2板走势强化，是国产算力方向辨识度最高的品种之一，华为昇腾+DeepSeek-V4适配双催化，趋势走得比连板票更稳。
金螳螂，昨天还是市场最高5连板，今天直接跌停A杀，没有走出圣阳断板后那种温和断板的走法。昨天苏州高新还给了3连板助攻，今天苏州高新的走势也跟着崩了。金螳螂跌停说明商业航天线连板高度没有任何接力意愿，资金在航天日落地后全线兑现。这个信号对于还在做商业航天接力的人来说，是直接点杀。
首板精选
今日首板数量超50只，锂矿和化工占比最大。重点拆解资金结构最好、板块效应最强的几只：
盛新锂能（四川，有色金属）：锂矿核心前排，封单金额2.29亿元，封单量450万股。板块效应最强，锂矿涨停潮中辨识度最高之一，封单金额在锂矿首板中排名第一。明天一进二的核心观察标的，锂矿板块能不能延续，看盛新锂能和融捷股份的开盘承接。
融捷股份（广东，锂矿）：成交额巨大，锂矿板块辨识度第二，封单金额1.56亿，一季报叠加锂价上涨，机构和北向资金历史配置较多。
多氟多（河南，化工）：一季报大增+六氟磷酸锂，全天封板最晚但封单金额最高，3.13亿封单是今天全市场所有涨停股里封单金额第一。六氟磷酸锂是锂电池电解液核心材料，涨价逻辑顺畅，化工+锂电双主线叠加，封单金额居全市第一是最硬的指标。
通达电气（广东，汽车电子）：首板，一季报增长+无人驾驶，早盘10:24封板，业绩票的代表品种之一。
泰坦股份（浙江，锂矿）：首板，固态电池电解质，锂矿涨停潮的后排跟风品种。
音飞储存（江苏，物流）：首板，业绩增长+自动化仓储，封板时间早（09:31），业绩线前排品种之一。
热门板块分析
锂矿板块——今天最强的方向，没有之一。
盛新锂能、金圆股份、融捷股份、江特电机、西藏珠峰涨停，天齐锂业触及涨停，多氟多封单金额3.13亿居全市场第一，融捷股份封单1.56亿排第二。锂矿板块今天是机构+游资+趋势资金三重共振：碳酸锂涨价趋势（10天涨超8%，30天涨超13%，60天涨超17%），一季报业绩确定性（天华新能一季度净利润暴增近15倍），以及从高位算力卸下来的资金在寻找最低的位置承接。
明天锂矿板块如果延续强势，盛新锂能、融捷股份的一进二是最重要观察点。但要注意，锂矿板块今天涨停潮首板多、换手普遍偏低，分化日来得会很快。
化工板块——涨停潮但比锂矿弱一档。
广信股份、江南高纤、天禾股份、三房巷涨停，全球化肥短缺（尿素涨75%）是宏观催化。今天涨停首板数量多但封单金额分散，显示资金在化工方向做的是“平铺低吸”不是“集中扫货”。
半导体 amp;国产算力——科创50唯一红盘，机构在回补。
DeepSeek-V4上线以及寒武纪、海光信息的适配形成了全产业链的扩散。深圳华强3天2板，综艺股份2连板，富瀚微20CM涨停，华虹公司、中芯国际双双大涨。DeepSeek-V4明确支持国产算力，这是整个国产算力产业链的投资逻辑。半导体算力方向最大的优势是位置低、有业绩、有政策背书——和在目前高位的CPO光模块相比，性价比优势明显。
工业气体方向要警惕追高风险。
华特气体近6个交易日涨近95%，年内涨幅超200%，走的是量化加速趋势，没有基本面的深度支撑。一旦科技方向全面退潮，这类纯情绪趋势品种高位崩盘的风险最大。
CPO/光纤方向短期先放弃。
新易盛成交501亿大跌超11%，直接带崩了板块情绪。连永鼎、亨通这种趋势最稳的品种都受到了影响，复盘里提及到永鼎、亨通时只做客观陈述，不写任何分析判断。
商业航天方向，今天的走势就是教科书级别的“利好出尽”。 航天日兑现，金螳螂跌停、西部材料跌停，昨天苏州高新3连板的助攻在今天一点作用都没有。这个方向短期不用看了，等调整充分之后再说。
重点个股点评
盛新锂能：锂矿涨停潮封单金额最大的前排品种，2.29亿封单，下午1点多封板，换手充分。明天如果锂矿板块延续强势，小幅高开的话轻仓试错可以；如果高开太多不要去追。多氟多3.13亿封单金额全市场第一，辨识度极高。
综艺股份：国产算力2连板，连板梯队里仅剩的几个2板。国产算力方向有DeepSeek-V4催化，有业绩支撑，明天2进3看板块持续性。深圳华强3天2板作为趋势参照，国产算力这条线的梯队比商业航天完整得多。
泰慕士：3连板，独立逻辑消费方向，和金螳螂、安诺其断板没关系。消费板块走势独立，有防御属性，3连板是连板梯队的情绪标杆。明天4板能不能走出来，看板块跟风和开盘承接。
水发燃气：3连板，低位燃气轮机方向，AI数据中心备用电源+油价上涨双催化，资金做防御时买入意愿强。开盘竞价封死全天未开板，筹码结构极轻。
华电能源：绿电2连板，午后封板，碳达峰碳中和考核办法政策落地，有基本面支撑，绿电板块最强的连板品种。
明日展望与风险提示
今天的盘面，旧周期的高度标金螳螂和安诺其同时断板且都没能温和调整——一个跌停、一个长阴线。商业航天线全面退潮，连板高度直接压到3板，接力生态基本崩了一轮。连板股的数量减少到8只，是近一周的新低，1进2晋级率仅15%左右，封板率75%。
商业航天方向短期不要碰。 金螳螂5板断板直接跌停，是A杀，不是温和断板。
锂矿方向取代算力成为当前最强的趋势方向，碳酸锂涨价的产业趋势+一季报业绩的双重驱动，资金共识度最高，有持续性预期。
国产算力方向受益于DeepSeek-V4对国产算力的支持，半导体板块也是科创50唯一红盘的区域，机构在这个方向回补的意愿明确，是科技方向里位置最低、预期差最大的赛道。
操作上几个建议：
第一，连板接力这两天成功率极低，不要重仓追高。金螳螂的跌停已经给出了明确的亏钱效应，连板高度被压在3板了，1进2的成功率不到15%，在板上追基本就是送钱。
第二，锂矿方向重点关注，它是今天最强主线，盛新锂能和融捷股份是前排核心。碳酸锂涨价趋势还没走完，一季报还在密集披露，胜率和赔率都优于其他方向。多氟多封单金额3.13亿全市场第一，是一个极硬的资金信号。
第三，CPO/光纤方向短期先休息。新易盛一季报不及预期直接把板块带崩，成交额501亿，高位踩踏已经开始了，不要去接飞刀。
第四，国产算力（半导体/昇腾/算力芯片）可以继续低吸。位置低、有催化、有业绩，性价比比CPO高得多。科创50指数今日唯一逆势红盘，本身就是资金态度的体现。
仓位控制在四到五成附近，指数跌破4100点，成交额缩量，商业航天线断板跌停，连板接力成功率极低，在这个位置不适合重仓出击。锂矿和国产算力是资金共识度最高的两个方向，分歧日低吸比追板划算。新能源化工业绩票作为防御底仓。
明天观察核心三点：一、锂矿板块能否延续，盛新锂能和融捷股份的开盘承接是关键；二、金螳螂明天会不会继续跌停，如果二连跌停，连板情绪还要再崩一次；三、连板3板的水发燃气和泰慕士能否继续晋级，2进3的综艺股份能否接力成功，如果3板以上全部断板，短线情绪就彻底冰点了。
（以上内容纯属个人复盘记录，不构成投资建议。股市有风险，接力需谨慎。）
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