飞亚达（ 000026 ）：国企改革+智能穿戴+人形机器人
投资逻辑：自主机心、航天军工零部件稳步增长，研发持续加码，高端制造属性持续强化；并购带来强催化和估值提升，拟收购长空齿轮切入精密减速器/机器人赛道，协同中航体系，有望打开中长期增长空间。

北自科技（ 603082 ）：国企改革+运输设备+国防军工
投资逻辑：公司在手订单相对饱满，业绩保持稳定增长预计可期；长期来看，公司是国内领先的智能仓