1.通胀下的确定性行业机会:必选消费➕公用事业





风光锂、车储氢的替代性和重要性在这次危机中显得愈加紧迫重要，出口退税降级或取消，这个直接增加了出口商品的成本，出口动能减弱后，原本用于出口的就会开始内销或者减产，导致供给减少，在需求不变甚至受到冲突影响未来需求逐步回升的情况下，产品价格就会上升，这个就是供给侧➕需求侧导致的产品涨价逻辑。





在通胀上升期，必选消费因为是刚性需求，所