板债：强化“强涨停+低溢价+高弹性”的精准筛选，借正股涨停的强信号套利[淘股吧]
板债的核心是抓住正股涨停的“强确定性”，同时规避转债的“溢价透支”和“流动性陷阱”，需在基础条件上增加细节过滤：
板债的盈利逻辑是依托正股涨停的强确定性，强驱动性，捕捉转债的跟随性上涨，因正股涨停提供了明确的短期上涨信号，故盈利确定性和日内空间通常最高

转债剩余规模小（通常5亿以下更优），意味着流通盘小，资金易推动价格波动，且流动性相对集中，上涨时弹性更大。
溢价率低（通常5%亿以下更优），说明转债与正股价格联动紧密（“跟涨性” 强），正股涨停时，转债易同步上涨；
创业板 20cm 涨停幅度更大，若溢价率＞5%，可能已提前透支涨幅，故需更严格的溢价率要求，否则上涨空间受限（到正股涨停对应位置即止）
沪深 10cm 正股涨停后，若转债满足规模和溢价率条件，日内可能因资金追捧突破正股涨停对应的理论涨幅（如正股涨 10%，转债可能涨 12%-15%），且次日因正股涨停的延续性预期，转债易高开

$再22转债(sh113657)$

再22，转债量化的任务完成了，如它们所愿已经负溢价，那么明天正股大概率低开，行情结束，说实在的上周五若是买正股，起码今天涨停位置卖了也能赚钱，在可转债里和量化拼刺刀，怎么拼得过


运机，正股板的时候进的，不过溢价率高，量化资金不认可，就开始砸盘出货了

冠中，创业板债，溢价率合理，剩余规模合理，正股冲涨停，没辙量化资金就是套利，目标到了就砸盘，典型拉正股出转债

今天消费看着还不错，就去买了安记，真是不该买，应该买最强的东百啊，算了，明天不好的话就清仓

现在转债量化介入太深，玩不过，这个市场还是能赚钱，就看你怎么理解量化，成为量化，然后超越量化，以后主玩主板了，可转债小资金小打小闹的玩了
（再骂一句：再22的量化狗庄们，你们TMD就是傻逼玩意，杀到负溢价逼着不懂的人、被套的人去转股，去接正股的刀子，狗屎玩意)